23/12/2022 - El.En. S.p.A.: Penta Laser Zhejiang acquisisce il 60% di KBF Laser Tech co. produttore di sistemi laser per batterie di alimentazione e conclude un aumento di capitale sociale per 13,4 milioni di euro

3.1 REGEM

Press release

Penta Laser Zhejiang acquisisce il 60% di KBF Laser Tech co. produttore di sistemi laser per batterie di alimentazione

e

conclude un aumento di capitale sociale per 13,4 milioni di euro

• Due rilevanti fondi cinesi hanno sottoscritto una quota del 4,82% della società
• Gli attuali azionisti di KBF hanno reinvestito parte del prezzo ricevuto sottoscrivendo una quota del 2,44% di Penta Zhejiang

Firenze, 23 dicembre 2022 - El.En. S.p.A., leader nel mercato dei laser e quotata al segmento Euronext STAR Milan ("STAR") di Borsa Italiana comunica che la sua controllata Penta Laser Zhejiang ("Penta Laser") ha acquisito il controllo del 60% di KBF Laser Tech co. ("KBF") di Shenzhen, produttore di sistemi laser per batterie per veicoli elettrici ed ha concluso un aumento di capitale riservato a due importanti fondi di private equity cinesi, Hangzhou Fu Zhe Dao Zheng Equity Investment LLP e Zhejiang Deep Reform Industry Development LLP, e agli azionisti di KBF che hanno reinvestito in Penta Laser parte del ricavato della cessione del 60% della società.

Penta Laser Zhejiang è a capo della Business Unit sotto la quale il gruppo ha strutturato le sue operazioni sui sistemi di taglio laser.

Penta Laser Zhejiang ha acquistato una quota di controllo del 60% di KBF mediante l'acquisto dai soci di azioni per un controvalore di 52,40 milioni di Renminbi e un aumento di capitale pagato in contanti per 10 milioni di Renminbi, per un investimento complessivo di 62,40 milioni di Renminbi (al cambio attuale pari a circa 8,2 milioni di Euro), corrispondente per KBF ad un equity value pre- money di 105 milioni di Renminbi. KBF ha generato fino al 31 ottobre 2022 ricavi per 52,12 milioni di Renminbi e un utile netto di 1,31 milioni, con un patrimonio netto di 2,16 milioni di Renminbi alla data di acquisizione. L'avviamento pagato si basa sul potenziale di crescita di KBF nel segmento dei sistemi di taglio laser per la produzione di batterie per veicoli elettrici, un segmento in rapida espansione. I produttori cinesi di veicoli elettrici, supportati e incoraggiati dalle politiche del governo cinese, sono i primi al mondo per volumi, tasso di crescita e quota di mercato. Le batterie sono componenti essenziali dei veicoli elettrici. Il taglio laser gioca un ruolo cruciale nella loro produzione.

Gli azionisti venditori di KBF hanno investito in Penta Laser 33,5 milioni di Renminbi acquistando il 2,44% delle sue azioni.

Con la sottoscrizione dell'aumento di capitale, i due fondi di private equity cinesi hanno acquistato complessivamente il 4,98% delle azioni della Società dietro pagamento di 66 milioni di Renminbi (al cambio attuale pari a circa 8,9 milioni di Euro), corrispondenti a una valutazione implicita della Società di 1,3 miliardi di Renminbi (circa 176 milioni di euro), con un rapporto P/E pari a circa 12 volte l'utile netto 2021 normalizzato. Lo stesso prezzo delle azioni è stato pagato da Qin Xiaoming, Luo Yusen e Huang Tao, azionisti venditori di KBF, nonché fondatori e manager della società.

A seguito dell'aumento di capitale sociale, la quota di controllo di Penta Laser Zhejiang detenuta da El.En. tramite Ot-las Srl è ora pari al 70,42% (dal precedente 75,93%).

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